Bonus Plus Certificate su azioni UniCredit

[clary]

Bonus Plus Certificate su azioni UniCredit
Durata investimento: 1 anno.
Premio lordo incondizionato a scadenza del 10,25%.
Capitale protetto e rimborsato a scadenza purchè il titolo UniCredit non perda più del 40% del valore iniziale.
Dal 20 settembre all’8 ottobre è in sottoscrizione esclusiva sul tradingonlineBancoPosta il nuovo Certificato Bonus Plus su UniCredit emesso da RBS Plc (rating S&P A, Moody's A3). Il codice ISIN è GB00B8MLY602
Segui in diretta il SEMINARIO ONLINE dedicato al nuovo Certificato il 1 ottobre ore 18. Intervengono gli esperti di BancoPosta e RBS. Puoi comodamente seguire il seminario via Internet (possibilmente con connessione veloce) dal tuo PC a casa o in ufficio. Puoi anche rivolgere domande in diretta e avere pronta risposta. Consigliamo la prenotazione immediata (posti limitati).

Sottoscrivendo il Certificato puoi:

• <LI style="LIST-STYLE-TYPE: disc; MARGIN-BOTTOM: 2px">INVESTIRE SUL TITOLO AZIONARIO UNICREDIT, con un investimento minimo a partire da 500 Euro; <LI style="LIST-STYLE-TYPE: disc; MARGIN-BOTTOM: 2px">SCEGLIERE UN INVESTIMENTO DI BREVE DURATA. La scadenza a 12 mesi (25.10.2013) consente, in un contesto di mercato dinamico, di non vincolare il portafoglio per periodi più lunghi e di riposizionarsi successivamente sui nuovi trend di mercato; <LI style="LIST-STYLE-TYPE: disc; MARGIN-BOTTOM: 2px">AVERE UN PREMIO LORDO DEL 10,25% DOPO 12 MESI. Alla scadenza verrà corrisposto il premio anche in caso di andamento negativo dell’azione sottostante. La tassazione è al 20% (il trattamento fiscale dipende dalla situazione individuale di ciascun cliente e può essere soggetto a modifiche in futuro); <LI style="LIST-STYLE-TYPE: disc; MARGIN-BOTTOM: 2px">PROTEGGERE IL CAPITALE INVESTITO ANCHE CON RIBASSI FINO AL 40% DEL SOTTOSTANTE. Alla scadenza dei 12 mesi, si avrà l’opportunità di proteggere il capitale investito anche in presenza di ribassi fino al 40% dell’indice sottostante. In questo caso, oltre al pagamento del premio lordo del 10,25%, si riceverà il 100% del capitale investito. A scadenza, in caso di perdita (registrata il 22.10.2013) dell’azione sottostante superiore al 40% del suo valore iniziale (rilevato come media dei prezzi di chiusura del 22 e 23.10.2013), il Certificato non rimborserà il 100% del capitale investito, ma seguirà l’andamento del titolo azionario UniCredit, liquidando quindi il capitale investito moltiplicato per la performance dell’azione sottostante, determinata come rapporto tra il suo valore finale a scadenza ed il suo valore iniziale. In ogni caso, si sarà ricevuto il premio lordo del 10,25% trascorso un anno dalla sottoscrizione del Certificato. Il Bonus Plus risulta quindi adatto agli investitori che abbiano una visione di bassa volatilità sul titolo UniCredit, in quanto il rendimento fisso del 10,25% lordo è da preferire in caso di rialzi contenuti o ribassi fino al 40% del titolo;
• LIQUIDARE IN OGNI MOMENTO L’INVESTIMENTO, ANCHE PRIMA DELLA SCADENZA. Grazie alla quotazione sul SeDeX si potrà vendere in ogni momento il Certificato sulla base delle condizioni di mercato dello stesso.

 

[clary]

Unicredit vale 3,454 .. in un anno perdere il 40% vorrebbe dire arrivare ad una quotazione di 2,07, soglia vicino alla ricapitalizzazione che è avvenuta poco tempo fa.
Secondo me potrebbe essere un buon certificato .. secondo voi?

 

[suléra]

Unicredit vale 3,454 .. in un anno perdere il 40% vorrebbe dire arrivare ad una quotazione di 2,07, soglia vicino alla ricapitalizzazione che è avvenuta poco tempo fa.
Secondo me potrebbe essere un buon certificato .. secondo voi?

Ciao,
vedo che il sottostante del certificato al momento dell'emissione era 3,625
e la barriera è stata fissata a 2,175, oggi si acquista a 101.
Se capisco bene il premio è lordo e viene erogato solo alla scadenza, significherebbe quindi una cedola netta di 820€ ogni 10.000 investiti, un rendimento che, acquistato oggi e nel caso in cui l'azione Unicredit non scenda mai sotto la barriera dovrebbe essere ben superiore al 7%.
La risposta alla tua domanda è si, a patto che non si verifichi l'evento descritto prima, in caso contrario la perdita sarebbe molto più alta.

C'è anche un altro bonus plus emesso da ING sull'azione Unicredit, è XS0818189911 quotato al sedex, che pagherebbe un premio del 12% a scadenza (30.09.2013) con barriera al valore di 1,939.
Rispetto al primo è più corto di quasi un mese e ha una barriera un po più
lontana, infatti costa anche di più...

Sinceramente mi auguro che tra i forumisti che sono più avvezzi di me coi certificati ci arrivi qualche commento

 

[clary]

Ciao,
vedo che il sottostante del certificato al momento dell'emissione era 3,625
e la barriera è stata fissata a 2,175, oggi si acquista a 101.
Se capisco bene il premio è lordo e viene erogato solo alla scadenza, significherebbe quindi una cedola netta di 820€ ogni 10.000 investiti, un rendimento che, acquistato oggi e nel caso in cui l'azione Unicredit non scenda mai sotto la barriera dovrebbe essere ben superiore al 7%.
La risposta alla tua domanda è si, a patto che non si verifichi l'evento descritto prima, in caso contrario la perdita sarebbe molto più alta.

C'è anche un altro bonus plus emesso da ING sull'azione Unicredit, è XS0818189911 quotato al sedex, che pagherebbe un premio del 12% a scadenza (30.09.2013) con barriera al valore di 1,939.
Rispetto al primo è più corto di quasi un mese e ha una barriera un po più
lontana, infatti costa anche di più...

Sinceramente mi auguro che tra i forumisti che sono più avvezzi di me coi certificati ci arrivi qualche commento

Grazie per la risposta e per la segnalazione dell'altro certificato. Io sono liquido per 36k .. un anno al 12% potrei anche farmelo

 

[suléra]

Guarda un po come è cambiato lo scenario in sole 4 sedute...oggi si è comprato a 104.

Se i calcoli son giusti, GB00B8MLY602 acquistato oggi a 104 e portato a scadenza senza che il valore del sottostante (3,75 la chiusura odierna) tocchi la barriera, da un rendimento netto del 4,61% commissioni escluse.

Il XS0818189911 ha scambiato a 1050, per un rendimento del 5,54% a scadenza.

 

[clary]

Guarda un po come è cambiato lo scenario in sole 4 sedute...oggi si è comprato a 104.

Se i calcoli son giusti, GB00B8MLY602 acquistato oggi a 104 e portato a scadenza senza che il valore del sottostante (3,75 la chiusura odierna) tocchi la barriera, da un rendimento netto del 4,61% commissioni escluse.

Il XS0818189911 ha scambiato a 1050, per un rendimento del 5,54% a scadenza.

Come fai a capire che se comprato oggi a 1050 ha un rendimento del 5,54%? ovviamente sarà lordo e dovrà essere dunque detratto dalla tassazione del 20% dunque il netto sarà di 4,432 (correggimi se sbaglio)
Quando scade il certificato al 30.09.2013 ti restituiscono i soldi al valore che avrà in quel momento? cedole? tanto per capire come funzione .. grz

 

[suléra]

Come fai a capire che se comprato oggi a 1050 ha un rendimento del 5,54%? ovviamente sarà lordo e dovrà essere dunque detratto dalla tassazione del 20% dunque il netto sarà di 4,432 (correggimi se sbaglio)
Quando scade il certificato al 30.09.2013 ti restituiscono i soldi al valore che avrà in quel momento? cedole? tanto per capire come funzione .. grz

Ciao,

il certificato in questione paga a scadenza una cedola lorda di 1200€ ogni 10.000 investiti, che significa 960€ netti.
Se in acquisto pago 10.500 € (prezzo 1050) guadagnero' 460 € in poco meno di 10 mesi, 5,54% centesimo più centesimo meno.

Come ho già scritto non sono avvezzo ai certificati, perciò posso aver scritto inesattezze, se è cosi gradirei che qualcuno più esperto di me mi insegnasse qualcosa.

Ad esempio : il certificato che paga una cedola del 12% lorda emesso a 100 rimborsa 100 + 12 di cedola lorda come nell'esempio che ho fatto o 112 e se hai minus puoi compensare?

 

[clary]

Ciao,

il certificato in questione paga a scadenza una cedola lorda di 1200€ ogni 10.000 investiti, che significa 960€ netti.
Se in acquisto pago 10.500 € (prezzo 1050) guadagnero' 460 € in poco meno di 10 mesi, 5,54% centesimo più centesimo meno.

Come ho già scritto non sono avvezzo ai certificati, perciò posso aver scritto inesattezze, se è cosi gradirei che qualcuno più esperto di me mi insegnasse qualcosa.

Ad esempio : il certificato che paga una cedola del 12% lorda emesso a 100 rimborsa 100 + 12 di cedola lorda come nell'esempio che ho fatto o 112 e se hai minus puoi compensare?

se il certificato paga una cedola annua a scadenza del 12% su 10k vuol dire che se scade al 30/09 dunque sono 10 mesi circa ovvero 10% dunque su 10.000 euro dovrei prendere 1000 euro di cedola - 20% = 800 .. non capisco perchè dici 460 euro ... dunque cedola di 800 euro su 10.500 uguale 7,6% .......... dove sbaglio?

 

[suléra]

se il certificato paga una cedola annua a scadenza del 12% su 10k vuol dire che se scade al 30/09 dunque sono 10 mesi circa ovvero 10% dunque su 10.000 euro dovrei prendere 1000 euro di cedola - 20% = 800 .. non capisco perchè dici 460 euro ... dunque cedola di 800 euro su 10.500 uguale 7,6% .......... dove sbaglio?

Se questo è il caso non sbagli ma....
Domanda : la cedola viene pagata alla scadenza come premio (bonus) o funziona come un titolo di stato o obbligazione, e cioè col rateo di periodo?
Nei certificati non lo so...