La put 15000 06/14 paga una volatilità implicita del 27%, la call 20000 06/14 invece paga una volatilità implicita del 15%.
E' da questo skew di volatilità che reputi che il mercato sia super pessimista?
Faccio poi un collage dei vari differenziali aggiornati di open interest delle opzione e future di dax, cac40, fib ed eurostoxx e ti chiedo se anche qui per te si vede che i mercati sono super pessimisti.
Scusate l'intrusione ma voglio capire meglio come vengono letti i dati oggettivi del mercato, ovvero open interest, volumi e volatilità.
a monte della vola..e degli altri mercati, tu fatti questa domanda :
siamo a 19000
se io volessi comprarmi un 2000 punti sopra o sotto di questo valore di adesso e questo acquisto riguardasse giugno 2014, io noto che i valori sono ben diversi
una call 21000 ha un valore di 354
una put 17000 ha un valore di 542
secondo te il mercato che prezza 2000 punti di scostamento in giu', molto di piu' in % di 2000 punti di scostamento all'insu'...e' un mercato rialzista??
il mio ragionamento poi, sulla Put 15000..a 188 ...4000 punti da qui, una follia nell'ottica di un'evoluzione economica positiva, con un listino che sta malgrado i 19000, molto basso nel suo contesto storico e nel contesto di relazione con gli altri listini..con tutti questi presupposti una put 15000 ha senso???
Oggi ??
lo ha eccome nel suo prezzo che e' assurdo
lo stesso discorso vale per la call 23000 che vale meno della meta' della sua corrispondente put 15000