Arena (ARE) ultime news! (10 lettori)

[mikimo]

ore 8.00 come volevasi dire tman, dopo tre anni che aspettiamo, sospesa ronca in attesa di comunicato..............

buongiorno a tutti
aspettiamo il piano che tutela tutti...

Milano, 5 Apr - 08:12
Borsa Italiana comunica che le azioni ordinarie Roncadin (RON - Isin IT0001347175) e il relativo warrant (WRON - Isin IT0003366587) sono temporaneamente sospesi dalle negoziazioni in attesa di comunicato. Seguiranno i nuovi orari della seduta.

 

[Asereje]

adc 200 milioni

Vorrei con voi arrivare a come si è giunti ad un ADC da 200 milioni perchè:

Attuali azioni = 130.308.567 x 2.65 = 345.317.596

ADC a 0,32 porta a 110 milioni
ADC a 0,35 porta a 120 milioni
ADC a 0,39 porta a 135 milioni
ADC a 0,50 porta a 173 milioni

ADC a 0,579 porta a 200 MILIONI

ammesso e non concesso che resti 2.65 nuove ogni vecchia.

Altrimenti?

Fate le vostre ipotesi grazie.

 

[Asereje]

Re: adc 200 milioni

Vorrei con voi arrivare a come si è giunti ad un ADC da 200 milioni perchè:

Attuali azioni = 130.308.567 x 2.65 = 345.317.596

ADC a 0,32 porta a 110 milioni
ADC a 0,35 porta a 120 milioni
ADC a 0,39 porta a 135 milioni
ADC a 0,50 porta a 173 milioni

ADC a 0,579 porta a 200 MILIONI

ammesso e non concesso che resti 2.65 nuove ogni vecchia.

Altrimenti?

Fate le vostre ipotesi grazie.

======================================================

Se il rapporto fosse di 4 nuove azioni ogni 1 vecchia posseduta allora potremmo avere:

Attuali azioni = 130.308.567 x 4 = 521.234.268

ADC a 0,32 porta a 166 milioni
ADC a 0,35 porta a 182 milioni

ADC a 0,39 porta a 203MILIONI

così si potrebbe pensare ad un ADC a 0,39 con rapporto modificato 4 ogni 1.

 

[tradermen]

Re: adc 200 milioni

Vorrei con voi arrivare a come si è giunti ad un ADC da 200 milioni perchè:

Attuali azioni = 130.308.567 x 2.65 = 345.317.596

ADC a 0,32 porta a 110 milioni
ADC a 0,35 porta a 120 milioni
ADC a 0,39 porta a 135 milioni
ADC a 0,50 porta a 173 milioni

ADC a 0,579 porta a 200 MILIONI

ammesso e non concesso che resti 2.65 nuove ogni vecchia.

Altrimenti?

Fate le vostre ipotesi grazie.

a noi manca il rapporto ed il prezzo , per la cifra mi sembra + facile arrivarci ...

120/134 era l' importo originario , se aggiungiamo 70 mil che sarebbe il 50% del bond arriviamo alla cifra dei 200 mil scritta dal giornalista......ora e' da capire il rapporto per cui arena possa arrivare a detenere il 53/55% del capitale come ha sempre detto...

altra cosa da verificare e' se puo' , arena, fare 2 adc diversi, cioe' uno per gli azionisti e uno per gli obbligazionisti, e per diverso intendo il prezzo di sottoscrizione..

 

[tradermen]

ho fatto un conto veloce e posso anche aver sbagliato la tiro li :

capitale sociale 130 mil

arena + ddd 86 mil di azioni 66,2%

mercato 44 mil di azioni 33,80%



adc a 0,390€ per 200 mil

200 - 80 di arena ( quota di diritto) =120 milioni x il pubblico

arena 80 : 0.390 = 205 mil di azioni + 86 = 291mil di azioni

mercato ( azionisti + obblig) 120 mil : 0,390 = 307 mil di azioni + 44 = 351 mil di azioni

arena andrebbe sotto il 50 % anche facendo un opa su tutti i warrant.....e questo anche se viene fatto a 0,500€ , a meno che , facendolo a 0,500, abbia , diciamo cosi, la certezza che qualche piccolo risparmiatore nn aderisca e ci sta.......oppure che la soglia del 55% a cui vorrebbe arrivare sia solo riferita ad arena , cioe' esclusa la quota di ddd che andrà a sottoscrivere le nuove azioni .

difatti ddd possiede 9 mil di azioni che rapportate all ' adc gli da la possibilita di sottoscrivere ( sempre al rapporto di 2,66) 24 mil di azioni che rapportate al conteggio fatto sopra andrebbero tolte dal mercato, qunidi 351 - 25 = 326 cmq sempre sotto la soglia del 50%

qualcosa nn torna.....


oppure e forse i conti tornano , 2 adc , uno per gli azinoisti e uno per obbligazionisti e considerato ddd come flottante , cioe' nn rientrerebbe nei famosi 55%.

 

[ricpast]

2 adc , uno per gli azinoisti e uno per obbligazionisti e considerato ddd come flottante , cioe' nn rientrerebbe nei famosi 55%.

cosa sarebbe un adc per obbligazionisti???

 

[tradermen]

cosa sarebbe un adc per obbligazionisti???

possessori del bond....

 

[ricpast]

possessori del bond....

appunto.
non capisco cosa intendi dire...
come fanno gli obbligazionisti a partecipare ad un adc???

conversione del bond in azioni dici, intendi quello?

 

[tradermen]

appunto.
non capisco cosa intendi dire...
come fanno gli obbligazionisti a partecipare ad un adc???

conversione del bond in azioni dici, intendi quello?

si , a leggere i vari giornali si ipotizza la conversione del 50% del bond arena in azioni roncadin , quindi dovrà essere effettuato un adc riservato solo x gli obbligazionisti , una volta ottenuto il si dall' assemblea degli stessi.

 

[Yoghi]

Re: adc 200 milioni

Vorrei con voi arrivare a come si è giunti ad un ADC da 200 milioni perchè:

Attuali azioni = 130.308.567 x 2.65 = 345.317.596

ADC a 0,32 porta a 110 milioni
ADC a 0,35 porta a 120 milioni
ADC a 0,39 porta a 135 milioni
ADC a 0,50 porta a 173 milioni

ADC a 0,579 porta a 200 MILIONI

ammesso e non concesso che resti 2.65 nuove ogni vecchia.

Altrimenti?

Fate le vostre ipotesi grazie.

Dunque, io ho capito così:

80.000.000 è l'ADC di Arena
50.000.000 è l'ADC al pubblico
70.000.000 è l'ADC obbligazioni (emissione ex novo di azioni a compensazione del debito Roncadin verso la controllante Agria o Arena).

totale= 200 milioni.

Quante azioni verranno fuori, rivenienti dal SOLO ADC AZIONARIO:

Presupponendo che, l'ADC di Agria+ il pubblico sia uguale, riporto varie ipotesi (accanto la percentuale DDD+Arena con ipotesi adesione all'ADC di DDD)

130.000.000/0,35= 371 milioni 52%

130.000.000/0,375=346 milioni 51,7%

130.000.000/0,39=333 milioni.51,5%

*******************************************

Veniamo all'ADC BOND.

70.000.000 di euro.
A che prezzo?
Presupponiamo 0,50.

70.000.000/0,5= 140.000.000

Ipotesi numero di azioni TOTALI DI RONCADIN:

0,35-0,50= 130+371+140=641milioni


0,375-0,50= 130+346+140=616milioni


0,39-0,50= 130+333+140=603milioni
******************************************

Mettiamo che la Consob gli abbia imposto 0,50 anche l'azionario, avremmo:

0,50+0,50= 130+140+260=530 milioni.

Cioè si va da un'ipotesi tra 530 e 641 milioni di azioni, stante alla forchetta dell'ADC.
E' chiaro che più è basso l'ADC più diminuisce il valore di Roncadin, più aumenti il gap di prezzo tra ADC azionario e ADC bond,meno alletti i Bondisti, già incazz.ati di loro.

La maniera per farsi pagare l'ADC, DDD l'avrebbe, mantenendo la quota over 50%.........indovina quale?