Operatività Indici & Futures - Open - Cap. 1

[Mila]

Ora entriamo in un campo minato, il canale daily e la tl ribassista che tiene il ciclo.
Partiamo dal canale

questo era il canale in apertura di sedutà giovedì mattina, dunque con i dati aggiornati a martedì sera

siamo sopra la 1^ ds- con target alla mediana in prossimità in partenza del 16gg nuovo ultimo del mensile in corso. Ordunque, considerando che dovevamo chiudere l'annuale era meglio non raggiungere la mediana. Ma farlo era nella natura delle ds. Di fatto ci siamo andati venerdì.
Hum. Brutto segnale per l'attesa di chiusura dell'annuale.

Ed infatti questo era il grafo aggiornato alla chiusura di venerdì scorso

dunque mediana rotta. Ed oggi ancora oltre.
A cosa ci serve questo?
Ogni livello di ds raggiunto è base di partenza per arrivare al successivo livello. Dunque raggiungere la mediana e base di partenza per la successiva ds, in questo caso la 1^ ds+.
La cosa si ha solo se gli indicatori di controllo sono ancora in direzione di trend. In questo caso up.
Come erano gli indicatori martedì sera?
Esatto, up.
E venerdì?
Esatto ancora, up.
Solo il willy aveva cominciato a rallentare. Sotto la rossa. Poca cosa come si era detto.
Ed ora come sono?
Dopo lo vediamo. Ora continuiamo.
Abbiamo da vedere ancora la tl ribassista.

 

[Mila]

Veniamo ad un punto importante, le trend line. Tanto bistrattate sui forum.
La precedente era questa

come si poteva ignorare giovedì? Con i prezzi che ci sbattono da sotto? Non si poteva di fatto. Ma da sola non era condizione sufficiente per dire fine del rialzo.
E difatto ora siamo così

tl rotta a rialzo.
E' stato dunque un errore considerare quella tl come tl importante?
In parte si. Come si era scritto è un tl intermedia.
Quella corretta è la più esterna. E fino a li non abbiamo la conferma dell'annuale partito a luglio. E' quella che tiene tutto il ciclo. E' sempre la più esterna. E oggi passa a 15.600 circa.
Dunque non abbiamo ancora un segnale di partenza dell'annuale?
Certo che lo abbiamo invece.
Se mi avete seguito fin qui e avete accettato come buone le parole appena scritte in merito alla tl ribassista dovreste essere in totale disaccordo: quelle due tl non tengono l'annuale, ma il biannuale: scendono dal massimo di febbraio 2011. E quindi esserci sopra vorrebbe dire essere in un altro ciclo a due anni.
Il che non è possibile.
Per cui siamo sul nuovo annuale
(xè non è possibile? Perché partiamo da marzo 2009 e prendiamo un ciclo a 5 anni (xè a 5 anni? xè partiamo dal 2003 con un ciclo a 10 anni). A settembre 2011 abbiamo 2,5 anni di tempo trascorso, in allungo sul secondo annuale ma dentro il tempo massimo considerando il conteggio sull'indice. E per qualche maledetto giorno per giunta. Dunque ora siamo in scadenza di un anno. E ne consideriamo ancora un'altro per chiudere il ciclo a 5 anni. Se poi questo è un segnale di allungo, lo vedremo in corso d'opera. Ma non certo oggi con il ciclo annuale che stiamo ancora cercando di capire se è partito o no).
Lo si vede meglio sull'indice

 

[Mila]

dove la tl che tiene il 2,5 anni è stata si passata up, ma non è la più esterna. La più esterna è assai distante e oggi passa a 17.920.
Ecco, molto meglio così.
(sono le due tl gialle ribassiste).

Riprendiamo il grafo del derivato

e confrontiamo le due cose: sul derivato la situazione è più confusa e fa supporre la partenza di un ciclo assai a rialzo. Ma sull'indice si suggerisce calma e pazienza.
Parliamo di annuale, forse. E nulla più. Consideriamo le tl strette come un segnale su questo ciclo. E stop.
Questo vale per me. E quindi non mi faccio (ancora) illusioni che il ribasso sia finito e che l'Italia sia fuori dalle secche.
Del resto ieri Monti dice che vede sereno all'orizzonte per l'Italia (beato lui, ma la cosa fa pensare visto che è uomo della merkel e se si espone in un consesso ufficiale ci sarà un motivo); ma oggi il suo braccio dx Passera dice oggi "Eurocrisi? situazione peggiore di quanto si possa pensare".
Ad scoltare il teatrino della politica tecnica l'Europa non esce dalla crisi ma l'Italia si.

...
...
...

 

[Mila]

Cominciamo a controllare i cicli minori (con un avviso: non posso essere ancora regolarmente presente fino a metà settembre, scusate. Farò cq del mio meglio per apportare il piccolo contributo ai 3d di di più elevata bravura importanza presenti su IO e di Finanza.com. E non dimentichiamoci di playoption e di Az13, un must come diceva il buon Umbolox)

 

[Mila]

Mensile up

intermedio up

entrambi sopra il max precedente pari ciclo

zoom

 

[Mila]

Questo ci riporta con i piedi a terra. Ad oggi.
Dunque è partito l'annuale. E il -2% circa dal massimo di stamattina?
Intanto una considerazione: ci riporta sotto la mediana.
Guardiamo il grafico in chiusura di ieri

sopra la mediana con indicatori di controlli in posizion up

e alle 15:00 di oggi

sotto la mediana con gli indicatori ancora up ma pronti a girarsi down su tf giornaliero, dunque non cosa da poco.
In sostanza, come detto più volte, è la mediana posta a 15.130 circa medi la chiave di svolta di questo rialzo.
Con ricaduta su quanto scritto in merito all'annuale.
Ma rimaniamo sul 16gg.
E per farlo riprendiamo Taylor

 

[Mila]

a venerdì avevamo un taylor sfasato che dove ripredere il conteggio regolare.
I punti sicuri erano tre: la partenza sul minimo di fine luglio e, per quanto ci interessa, il 10 agosto e il 16 agosto

grafo

dove troviamo conferma del conteggio

 

[Mila]

portandoci oggi ad un sell short day

con massimo sulla prima parte di oggi che potrebbe essere lo schema max in open e min in close, ma non è interessante.
La cosa che ci interessa ora è vedere la regolarità. Cosa ci aspettiamo dunque?
Oggi era short con target il max di venerdì. Venerdì avevamo il target sopra il max di giovedì, fatto. Se torniamo indietro andiamo regolari fino al 10 agosto dove scattava il secondo disallineamento.
A questo punto minimo domani in apertura per me è riequilibrio sul 16gg.
E da li ricomincio a vedere i target più attentamente.
Cosa vuol dire?

 

[Mila]

Ho questi punti da verificare:

Ac: chiusura annuale, ergo non vado più sotto i 12.300 per qualche mese.
Ac: chiusura primo T+1 il 10 agosto
Canale daily: sono sulla mediana del canale e dovrei ritracciare (3 ds raggiunte) dando un segnale di fine rialzo. Ma venerdì sulla mediana eravamo con indicatori up. Quindi continuazione rialzo. Stamattina sul massimo gli indicatori di controllo hanno cominciato a scaricarsi
Trend line: come considerare il taglio della tl stretta che tiene il 2,5 anni?
Dunque mi interessa sapere se ho finito di scendere xè è partito l'ultimo annuale oppure devo ancora vedere il minimo. Se devo vedere ancora il minimo allora è da qui che si comincia a scendere. Dal massimo del 1° 16gg dell'ultimo mensile.
Ma se fossimo sul secondo 16gg con il massimo ivi posizionato?
Strano. Ciclo misto proprio sull'ultimo mensile ideale dell'annuale. Potrebbe allungare andando verso fine settembre e riequilibrando il tempo che era leggermente corto.
Oppure può essere segnale di nuovo mensile del nuovo annuale partito a fine luglio.
Appunto.
Come sempre siamo in una situazione ingarbugliata. Borsa riflette economia reale e politica.
Così in borsa così nella vita.
Come sempre.

 

[Mila]

Quindi mi concentro sul 10 agosto. E' un buy day importante. Mi ha confermato il primo disallineamento del 03 agosto. Finche rimango sopra quel minimo continuiamo a salire. Da li riprendo il conteggio di taylor. Quanti daily sono il 10 agosto dal 24 luglio?
13. Ed era uno short day. Avremo dovuto scendere il giorno dopo. Invece no.
E il 4gg che doveva chiudere il 16gg invece ha fatto un max superiore.
A quel punto il 10 agosto cosa si è chiuso?
Ma oggi quandi daily abbiamo?
18.
Entrambi compatibili con un T+1?
Si.
Dunque voglio verificare anche questo: che non siamo in allungo del T+1. E, dunque, che non siamo in un T+2 corto.
Di nuovo il 10 agosto: sotto non ci devo andare con un taylor irregolare.
Dunque domani devo avere un minimo inferiore ad oggi.
Così sono regolare.
A quel punto riprendo il conteggio.
E prendo come paletto il minimo del 16 agosto. L'ultimo attuale relativo buy day.
Sotto non va bene. Il taylor ha + possibilità di fallire i target. E di girare a ribasso.
14.625 il suo valore.
Cq controllo i target: se sell e short non raggiungo i max allora comincio a sospettare.
A patto che siamo regolari.
Dunque domani nuovo minimo?
Si.
Sopra il 16 agosto?
Si.
I prezzi risalgono?
Si.
Mercoledì sopra max di martedì e giovedì sopra mercoledì?
Si.
Ok allora siamo regolari. La salita continua ed abbiamo chiuso il 3° 2gg del 1° 8gg del 2° 16gg del mensile in essere.
Non facciamo un nuovo minimo? Facciamo ancora una troncatura su uno short day?
Allora continuiamo a maggior ragione a salire. Ed oggi abbiamo chiuso il 1° 4gg sempre del 2° T+1.
In ogni caso up.
In entrambi i casi riprendiamo la mediana e gli indicatori di controllo rimangono up.
Il 10 agosto rimane inviolato. A magigora ragione il 16 agosto. E controllerò i target del sell e dello short day per andare in chiusura di un tracy\T+2 di un mensile che è sempre più il primo di un nuovo annuale.