Il rally delle obbligazioni e dei mercati di Citi, CS, BofA, MS ha spinto l'ASE + 1,46% a 830 punti con PPC + 9% e NBG + 6% contro la caduta internazionale
Venerdì 31 maggio 2013
L'indice generale nel pieno della giornata con il supporto del mercato obbligazionario, nonostante il forte calo internazionale - A livello di obbligazioni greche storicamente basse, 10 anni al 2,88%
Il rally di oggi nel mercato obbligazionario con il suo titolo decennale al minimo storico al 2,88% e con una tendenza al ribasso fino al 2,5% ha influenzato il mercato azionario annullando le perdite iniziali e chiudendo ai massimi della giornata. nonostante la forte caduta internazionale
L'indice generale ha chiuso a 830 punti al culmine della giornata nelle aste per 850 punti in cui saranno valutate le reali prospettive del mercato greco.
In tutta la curva dei rendimenti dei titoli greci, i mercati sono caratterizzati da prezzi obbligazionari storicamente elevati.
Inoltre tutte le banche hanno chiuso ai massimi della giornata nelle aste con transazioni soddisfacenti.
Banca nazionale + 6,47% e Alpha Bank + + 5,63%, seguita da Pireo + 3,21% e Eurobank + 0,46%
Si noti che in Deutsche Bank Deutsche Bank ha movimentato 2,7 milioni, Credit Suisse 1,5 milioni, JP Morgan 1 milione e Citigroup 1,4 milioni di azioni.
Alla Alpha Bank, Bank of America Merill Lynch ha scambiato 1,2 milioni di Citigroup 2,5 milioni e Morgan Stanley 400 mila
In National, il Credit Suisse ha scambiato 1,4 milioni di azioni, UBS 1 milione e Citigroup 800 mila azioni.
Nel resto dei titoli bancari FTSE 25 è proseguito l'eccesso del + 8,68% di PPC - con un giorno elevato del + 16,38% - ADMHE + 3,89% mentre l'indice Coca-Cola è diminuito dell'1,14%
La paura di una recessione negli Stati Uniti e nell'economia globale sta dominando i mercati internazionali, con le tariffe messicane imposte dagli Stati Uniti come l'ultimo sviluppo sul fronte commerciale, mentre il clima è peggiorato con il nuovo conflitto italiano
Indicativamente, l'indice Nikkei in Giappone al -1,63%, DAX a Francoforte è diminuito dell'1,8% a 11,689 mentre Dow Jones ha registrato perdite del -1,1%
Un forte nervosismo è stato registrato oggi nelle banche e ragionevolmente dal momento che hanno registrato forti profitti nell'ultima settimana, quindi gli investitori stanno incoraggiando i profitti a breve termine mentre un'altra sessione di compratori ha mostrato la loro superiorità.
Si noti inoltre che ieri hanno annunciato i risultati di Alpha Bank e di Eurobank nel primo trimestre del 2019 e non hanno soddisfatto la comunità degli investitori quando sono passati a livelli moderati.
A maggio, il mese si è concluso con gli utili cumulativi per l'indice generale + 5,83% e per l'indice bancario + 19,01% mentre nell'ultima settimana con la vittoria netta dell'ND e l'annuncio di elezioni anticipate l'indice generale misura i profitti +12 , 79% e l'indice bancario + 19,01%
La causa principale del rally della scorsa settimana è ovviamente la fiducia che il mercato sta mostrando nel nuovo governo del New South Wales, mentre si aspetta di raggiungere l'autosufficienza con 155-180 parlamentari.
Il mercato punta sullo scenario positivo, scommette sulla ripresa dell'economia e crea un contesto di investimento favorevole più favorevole al mercato, azionario e favorevole alle obbligazioni.
Ma il vero voto di fiducia sarà messo alla prova non sul rally speculativo nelle banche, ma sulle emissioni obbligazionarie di secondo grado progettate dal Pireo a 500 milioni di euro e dalla Banca nazionale di 350 milioni di euro.
Gli investitori stranieri ritengono che i rischi non siano stati ancora eliminati, siano diminuiti ma non siano stati affrontati e dimostreranno di fidarsi della Grecia e delle banche solo se offrono tassi di interesse su livelli inferiori all'8% - 9%.
È interessante notare che, mentre il nuovo bond greco a 10 anni è significativamente migliorato al 2,88%, l'Italia si è deteriorata al 2,69%, con uno spread di diffusione della Grecia di 19 punti base.
Forti pressioni si esercitano sul mercato obbligazionario e azionario italiano, in quanto il governo italiano insiste sulle sue posizioni in materia di tagli fiscali e costi in aumento nonostante le obiezioni della Commissione mentre ha una scadenza per rispondere alla recessione fiscale ad oggi venerdì 31/5.
Le rimanenti azioni non bancarie del FTSE 25 hanno registrato tendenze contrastanti, con il più alto aumento di PPC, ADMHI, HELEX, Titan, mentre verso il basso si spostano OPA, Jumbo, Fourlis, Coca Cola
A 13,3 milioni di EUR, il guadagno netto della HIPE Holding nel primo trimestre del 2019, in calo del 16,2%, mentre annunciava la distribuzione di un dividendo provvisorio di 0,06 EUR per azione ad agosto, insieme con un dividendo residuo di 0,028 EUR nel 2018
Il corso del mercato azionario greco nella riunione di oggi
Il mercato azionario è calato bruscamente, in seguito al clima negativo sui mercati internazionali con l'indice generale al -0,58% e l'indice bancario al -1,53%
Nei primi cinque minuti con forti pressioni sulle banche, in particolare il Pireo -4,43%, l'indice bancario ha registrato il più basso del giorno -3,12% e l'indice generale a -1,38%
Poco prima della chiusura della sessione con il supporto del mercato obbligazionario e delle plusvalenze nazionali e PPC del + 6,47% rispetto alla caduta internazionale e l'Indice della Banca ha registrato il massimo del giorno + 1,78% e il generale Indice + 0,84%
L'indice generale della borsa greca passa da + 0,61% a 824 punti, con un massimo di 825,24 punti e un minimo di 807,00 punti
Fatturato e volume degli scambi a un livello soddisfacente e si è concentrato sul settore bancario.
Più in particolare, il valore delle transazioni è di 110 milioni di euro, il volume di 59 milioni di pezzi di cui 40 milioni di azioni sono negoziate in banche
Operazioni pre-concordate per € 1,27 milioni e un volume di 102 mila unità sono state detenute nella borsa greca.
Più in particolare, Titan ha trasferito 50 mila quote per 903 mila euro, Terna Energy 52,7 mila pezzi per 368 mila euro
Le notizie delle banche
Il Pireo, all'inizio della settimana, annuncerà l'accordo con Intrum per gestire 28 miliardi di crediti problematici, che è una soluzione ai problemi di capitale e alla gestione complessiva dei prestiti in sofferenza.
Secondo il piano, la Banca del Pireo trasferisce il problema delle NPE a un investitore Intrum senza vendere prestiti in sofferenza, emette una quota 2 di 500 milioni e trasferisce anche 1.200 dipendenti fuori bilancio.
È probabile che l'annuncio dell'operazione porti alla capitalizzazione di 1,5 miliardi di euro della Banca del Pireo o 3,5 euro per azione.
D'altra parte, il Pireo ha respinto una ... allettante proposta di Ethniki che ha deciso di rimanere impegnato nell'emissione di livelli 2 di 500 milioni a un tasso di interesse del 9% o marginalmente inferiore.
Secondo la proposta, Ethniki comprerebbe 3 miliardi di euro di attività nel Pireo, che sarebbero il 70% non problematici ma beni sani.
Si noti che l'accordo non ha avuto luogo nonostante le autorità di vigilanza, e in particolare l'MVU, disponessero del Consiglio di vigilanza delle banche.
Eurobank, dopo le maldestre mosse della dirigenza, ha trovato la sua strada e ora è un punto di riferimento nel settore bancario ... e queste sono buone notizie per la Canadian Fairfax Investment Holding
Fairfax controlla già 1,22 miliardi di azioni o il 33,03% delle azioni di Eurobank a un costo medio di 0,94 euro.
Sulla base di alcune informazioni quando il titolo è superiore a 1,20 euro, il fair value dell'investimento Fairfax sarà di 1,45 miliardi e avrà investito 1,1 miliardi di euro (940 milioni di euro).
Quindi Fairfax considererà la vendita di parte delle azioni di Eurobank a un investitore strategico o ad altri investitori seguendo le stesse tattiche della banca d'Irlanda
A tal fine, Fairfax aveva acquistato azioni da EUR 0,10 da Bank of Ireland e le ha vendute a EUR 0,32, realizzando un utile significativo da EUR 550 a EUR 580 milioni.
Nonostante Fairfax abbia dichiarato di fidarsi pienamente di Eurobank, è vero, tuttavia, non è un investitore strategico di Eurobank ma un potenziale venditore.
I punti tecnici
L'indice generale muove circa 817 unità sopra la prima resistenza di 800 unità, seguita da 850 unità mentre il primo supporto si trova nella zona di 760-770 unità, seguita dalla zona 740 unità
L'indice bancario si muove intorno a 758 unità con il primo supporto della banda 650-660, seguito dalla zona 620-630 mentre le prime resistenze si trovano nella zona 770-780
Tempestività
Determinato a procedere direttamente ai cambiamenti nella leadership della giustizia è il primo ministro nonostante le reazioni dell'opposizione
Il rifiuto della proposta del governo di un consenso sui volti dei giudici che erano già stati eletti nella Corte Suprema e il Consiglio di Stato di ND ha provocato l'intensa reazione di Megaros Maximus, che ha affermato che "le maschere sono cadute" Il ministro della Giustizia Michalis Kalogirou, che ha sottolineato che la questione sarà valutata dal primo ministro e che il gabinetto è convocato ...
Nelle dichiarazioni odierne, il deputato N. Panagiotopoulos e la Giustizia di Nuova Democrazia hanno affermato che il governo potrebbe chiedere consenso quando era in commissione, preselezionare le posizioni della Corte Suprema e non cercare il consenso ora.
Non tanto rassicurante sarà il rapporto dell'istituzione che sarà deciso la prossima settimana e avvertirà Atene del "calore" fiscale che sta per arrivare ...
La relazione della Commissione europea confermerà le preoccupazioni dei creditori per un "buco" fiscale fino all'1% del PIL o 2 miliardi di euro nel bilancio 2019 con le misure "positive" di Tsipras.
Sarà la prima volta dopo aver lasciato i memorandum nell'agosto 2018, dove l'economia greca si trova ad affrontare misure "correttive" non solo per l'anno in corso, ma anche per quello successivo.
Va notato che il rapporto delle istituzioni sarà discusso al Gruppo Euroworking (EWG) che si terrà il 3 giugno e la parte greca avrà un'idea delle intenzioni dei partner per ciò che sarà discusso nella riunione ministeriale di giugno.
D'altra parte, il nuovo governo dovrebbe avviare negoziati con istituti di credito su questo tema "caldo", in base al fatto che i due regolamenti rispondono immediatamente ai Fondi fiscali e assicurativi, mentre è prevista anche l'estensione della scadenza per le 120 rate.
Nell'attuare il suo programma, il governo italiano, nonostante la Commissione e le inadempienze della Banca di Italia sul debito e sul deficit, insiste che il conflitto Roma-Bruxelles sia una strada a senso unico.
La Commissione ha chiesto spiegazioni al governo italiano per il peggioramento fiscale e l'Italia ha una scadenza per rispondere a venerdì 31/5.
L'UE sta preparando la relazione, che potrebbe costituire la base per avviare la procedura per i disavanzi eccessivi nei confronti dell'Italia il 5 giugno.
In tal caso, il paese sarà trovato - come "condannato" da un'alta ammenda e da un "congelamento" dei fondi UE.
Roma potrebbe trovarsi di fronte a una multa di 3,5 miliardi di euro e ovviamente avviare un nuovo round di intense polemiche con Bruxelles con risultati negativi sia per l'Italia che per la zona euro stessa.
La sua intenzione di imporre ulteriori 5% di tariffe su tutti i beni e prodotti importati dal Messico se le autorità messicane non hanno fermato l'immigrazione illegale, ha detto il presidente degli Stati Uniti Donald Trump.
Secondo Trump, i dazi doganali aumenteranno del 5% il 10 giugno, il 10% il 1 ° luglio, il 15% il 1 ° agosto, il 20% il 1 ° settembre e il 25% il 1 ° ottobre
Come previsto, ci sono state intense reazioni dal Messico con il governo che dichiara Trump "catastrofico", mentre Jesus Seade, un funzionario del ministero degli esteri messicano, ha detto che "se lo faremo, reagiremo attivamente"
Tendenze al ribasso nei mercati asiatici
Le perdite hanno chiuso la maggior parte dei mercati in Asia, sotto la pressione dell'annuncio del presidente degli Stati Uniti Donald Trump che avrebbe imposto dazi addizionali su tutte le merci importate dal Messico a partire dal mese prossimo.
In particolare, l'indice Nikkei in Giappone ha chiuso al -1,63%, l'indice Shanghai Composite in Cina ha chiuso a -0,24% a 2898,70 punti, mentre l'indice Hang Seng a Hong Kong ha chiuso al -1,05% 26830.50 unità.
Forte pressione sulle borse europee
La paura di una recessione negli Stati Uniti e l'economia globale domina i mercati internazionali, con le tariffe americane del Messico come l'ultimo sviluppo sui fronti commerciali aperto dal presidente degli Stati Uniti Donald Trump.
Allo stesso tempo, i dati deludenti per la produzione in Cina e il conflitto Italia-Europa stanno esacerbando il clima.
In particolare, l'indice DAX in Germania ha registrato un calo dell'1,8%, CAC a Parigi a -1,5%, FTSE MIB in Italia spostato a -1,6%, IBEX 35 in Spagna a -1,8% il FTSE 100 a Londra al -1%
A Wall Street, il Dow è in calo -1,1%, S & P -1,1%, Nasdaq -1,2%, ETF GREC passando a -0,11% ($ 8,91)
(Bankingnews.gr)