MILANO (MF-DJ)--Intesa Sanpaolo offre in scambio alcuni titoli subordinati di propria emissione di tipo Lower Tier II in circolazione con un titolo senior a tasso fisso di nuova emissione denominato in euro e con scadenza 2017.
L'invito, informa una nota, permettera' a Intesa Sanpaolo di ottimizzare sia la composizione del patrimonio di vigilanza attraverso l'incremento del proprio Core Tier 1 Capital sia il costo del funding, tenendo conto che la banca non ritiene opportuno proseguire con la propria politica di esercizio delle opzioni call alle attuali condizioni di mercato per quanto riguarda i titoli subordinati oggetto dell'invito e, al fine di controbilanciare il potenziale impatto economico su tali titoli, offre ai loro detentori la possibilita' di scambiarli con un titolo senior di nuova emissione sulla base dell'attuale valore di mercato.
Intesa Sanpaolo ha inoltre deliberato di modificare le condizioni contrattuali dei titoli subordinati oggetto del presente invito che non dovessero essere scambiati con il titolo senior di nuova emissione, rimuovendo l'opzione call dell'emittente al fine di aumentare la probabilita' che tali titoli possano continuare ad essere computabili quali strumenti patrimoniali di tipo Tier II nel patrimonio di vigilanza dell'emittente, considerato che il contesto normativo e regolamentare di riferimento e' tuttora in fase di definizione.
L'invito, in particolare, e' rivolto ai portatori di Gbp 250.000.000 Lower Tier II Subordinated Fixed to Floating Rate Notes due November 2017 (i bond con scadenza novembre 2017), euro 750.000.000 Floating Rate Subordinated Notes due 2018 (i bond con scadenza febbraio 2018), Euro 1.000.000.000 Lower Tier II Subordinated Fixed to Floating Rate Notes due 2018 (i bond con scadenza maggio 2018) e Euro 500.000.000 Fixed / Floating Rate Callable Lower Tier II Subordinated Notes due 2018 (i bond con scadenza giugno 2018)
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