open interest e volatilita' 26 -30 maggio

[kiRman]

Venerdi' scorso l'indice apre poco sotto i 2440 e, dopo una limitata escursione con un minomo a 23167, chiude poco sopra i 24400.

Volumi e contratti fib in lieve aumento, open interest in ulteriore aumento.

In aumento l'ipervenduto.

Volatilita' media intraday stabile, in diminuzione quella implicita sulle opzioni.

L'indice e' congestionato tra i 24000 e i 24500. Tuttavia sembrerebbe aver intenzione di andare al rialzo (call 24500 open in moderato aumento e volatilita' in live diminuzione, put 24000 open in netto aumento e diminuzione della volatilita', diminuzione della volatilita' generale, aumento dell'open interest sul fib)
Interessante seguire la call 25000 che e' stata molto scambiata. Ha diminuito l'open interest con volatilita' in lieve diminuzione. In ogni caso la prenderemo in considerazione se l'indice dovesse superare i 24500.

Il sistema e' lungo ed inverte sotto 24350.

kilman

 

[arseniolupin]

saluti a kilman che ha tenuto da solo il post .

noto che la vola statica dopo aver fatto registrare importanti minimi si è assestata al 21% , mentre l'implicita prezza a svariati livelli dal 13% per le call giugno al 28% per le put giugno. su luglio invece ha un livello simile sia per le call che per le put attorno al 22%.

L'open interest totale è da parecchio tempo che non subisce degne variazioni e rimane sempre a favore delle call.

l'interesse maggiore degli operatori nell'ultima ottava si è concentrato sulle basi put dal 22000 alle 24000 e un ospostamento di posizioni da basi basse alla base 23.000. Per quanto riguarda le call le basi + trattate sono le atm fra le 24 e le 25000 .

la situazione in generale non cambia comunque, gli operatori sono ancora in ferie

 

[arseniolupin]

grafico autoaggiornante

 

[kiRman]

L'indice apre a 24459, riesce a fare un massimo sopra 24600, ma corregge chiudendo poco sotto l'apertura.

Voumi, contratti fib ed open interest in diminuzione.

Scomparso l'ipervenduto.

Volatilita' media intraday in dimunuzione, in aumento quella implicita.

L'indice incontra una resistenza a 24500 che si rafforza (call 24500 open in aumento, ma volatilita' in aumento), ma si rafforza anche il supporto a 24000 (put 24000 open in netto aumento seppur con volatilita' in aumento). Il superamento stabile dei 24500 potrebbe spingere l'indice verso i 25000 (call 25000 open in ulteriore diminuzione con volatilita' in aumento).

Il sistema continua ad essere lungo e reversa sotto 24400.

kilman

 

[arseniolupin]

dal mercato opzioni si possono trarre pure alcune indicazioni nonostante il basso livello generale di open interest. La vola statica rimane bassa al 21% , mentre l'implicita prezza attorno al 20%. L'open interest è aumentato decisamente su alcune basi , la call 23500 e soprattutto sulle put 24.000. Si notano pure i decisi volumi che interessano la call 25000 negli ultimi giorni. L'impressione è che gli operatori si aspettino per il breve ancora fase laterale fra le 24.000 e le 25000.

 

[arseniolupin]

se qualcuno avesse capito cosa è successo sull'OI oggi .....

+ 5000 mai visti passare a trade poi - altrettanti ancora non visti.


bho??

 

[arseniolupin]

vi posto il commento di kilman.
oggi non ho i dati quindi non posso aggiungere nulla.

L'indice apre sotto 24400, fa un minimo a 24259, ma poi nel pomeriggio comincia a salire superando dapprima 24500 e chiudendo sui massimi sopra 24800.

Volumi e contratti fib in aumento, stabile l'open interest sul fib.

Comincia a vedersi qualche accenno di ipercomprato.

Volatilita' media intraday in aumento, in diminuzione quella implicita.

profezia

L'indice una volta superati i 24500 ha accelerato in direzione dei 25000 che potrebbero essere superati (call 25000 open in leggerissimo aumento e volatilita' in diminuzione, call 25500 open stabile e volatilita' in diminuzione). L'open interest sul fib che e' risultato stabile potrebbe frenare il rialzo. Come supporto ancora 24500 non e' abbastanza forte (put 24500 open in aumento ma poca trattazione).

Il sistema e' lungo e reversa sotto 24450.

kilman

 

[pierrone]

ciao lupin, dico la mia: l'open interest su giugno basso e la volatilità molto bassa mi fa pensare che gli operatori in opzioni abbiano posizionato i loro portafogli lunghi di volatilità implicita attraverso acquisti di put e call con scadenze lontane e vendite (in numero inferiore) sul breve.

Portafogli di questo tipo non soffrono (anzi) se il mercato fa un forte movimento da una parte o dall'altra del range, per cui penso che la situazione del mercato delle opzioni possa fare pensare a una continuazione di un trend direzionale anche consistente.

E' la stessa situazione in cui il mercato si è trovato l'anno scorso verso aprile e maggio, poi sappiamo giugno e luglio come sono andati, con un fortissimo trend direzionale (ribassista, ma questo non è significativo, può stavolta benissimo avvenire, come credo, il contrario).

 

[kiRman]

L'indice apre in gap up sopra i 25000, nel primo pomeriggio scende a 24937, ma da li va in fuga verso i 25200. Chiusura poco sotto.

Volumi e contratti fib in aumento, in diminuzione l'open interest.

In aumento l'ipercomprato.

Volatilita' media intraday in diminuzione, in aumento quella implicita sulle opzioni.

L'indice cerchera' probabilmente di mantenersi sopra i 25000 (put 2500 open in netto aumento e volatilita' in aumento) e cercare di avvicinarsi ai 25500 (open in lieve aumento e volatilita' in aumento).
L'open interest sul fib in diminuzione non conferma pienamente il rialzo, anche se la'vvicinarsi della scadenza trimestrale potrebbe rendere questa interpretazione un po' forzata.

Il sistema e' lungo ed inverte sotto 24900 circa. Resistenze 25400 poi 25600 e 25800. Supporti 24800 e 24600.

kilman

 

[kiRman]

L'indice apre sopra i 25100 che e' anche il minimo della giornata. Comincia a salire facendo un nuovo massimo relativo a 25400 e chiude poco sopra i 25300.

Volumi in netta contrazione, in leggero aumento i contratti fib, open interest in diminuzione.

Aumenta ancora l'ipercomprato.

Volatilita' media intraday stabile, in diminuzione quella implicita.

L'indice potrebbe tentare di superare i 25500 (open interest in lieve aumento, ma volatilita' in diminuzione come anche i contratti), ma in ogni caso la situazione potrebbe essere a rishio cedimenti (put 25000 open in diminuzione seppur con voaltilita' in diminuzione). Probabile quindi una fase laterale tra i 25000 ed i 25500 (diminuzione della volatilita' implicita, diminuzione dell'open interest sul fib).

Il sistema e' ancora lungo ma individua un reverse sotto 25100. Resistenze 25400 e 25600, supporti 25100 e 23900.

kilman